央行指导商业银行在调整贷款利率时应综合考虑以上因素，确保利率调整合理、稳定和透明，保持金融市场的稳定和流动性。商业银行应按照央行的指导，合理调整贷款利率，符合宏观调控政策目标，并满足借款人和银行自身的需求。
根据央行发布的指导意见，商业银行在调整贷款利率时应考虑以下因素：
1. 宏观经济状况：商业银行需要考虑宏观经济环境变化对利率的影响，如通货膨胀水平、经济增长预期等。
2. 资金成本：商业银行应根据自身筹资成本变化调整贷款利率，包括央行基准利率、市场利率等。
3. 市场竞争状况：商业银行应考虑市场上与自身业务相竞争的银行的贷款利率调整情况，以维持竞争力。
4. 风险评估：商业银行需要根据借款人的信用状况、还款能力、抵押品价值等综合因素进行风险评估，并根据评估结果调整贷款利率。
5. 监管政策：商业银行需要遵守央行和监管部门的相关政策规定，如房地产调控政策等，调整贷款利率时要符合相关政策要求。
央行指导商业银行在调整贷款利率时应综合考虑以上因素，确保利率调整合理、稳定和透明，保持金融市场的稳定和流动性。商业银行应按照央行的指导，合理调整贷款利率，符合宏观调控政策目标，并满足借款人和银行自身的需求。